【作者】 曹红英； 阳玉香；
【机构】 长沙理工大学； 长沙理工大学 长沙410076； 长沙410076；
【摘要】 本文以深圳股票市场的431家A股公司为样本,依据其1999～2003年的面板数据对套利定价模型进行了实证检验。结论表明:公司规模、市值与账面价值比以及市盈率对股票收益率没有显著影响,中国股票市场价格的变动是随机漫步的,即套利定价模型在我国证券市场是不适用的。更多还原
